آزمون استرس فدرال رزرو: سناریوهای شوک برای ۲۲ بانک بزرگ منتشر شد

انتشار سناریوهای فرضی برای آزمون استرس سالانه فدرال رزرو

هیئت مدیره فدرال رزرو در روز چهارشنبه سناریوهای فرضی برای آزمون استرس سالانه خود را منتشر کرد که به اطمینان از توانایی بانک‌های بزرگ در اعطای وام به خانوارها و کسب‌وکارها حتی در یک رکود شدید کمک می‌کند. علاوه بر این، هیئت مدیره دو عنصر فرضی را که برای بررسی ریسک‌های مختلف از طریق "تحلیل اکتشافی" سیستم بانکی طراحی شده‌اند، منتشر کرد. این تحلیل اکتشافی بر الزامات سرمایه بانکی تأثیری نخواهد داشت.

ارزیابی تاب‌آوری بانک‌های بزرگ

آزمون استرس سالانه هیئت مدیره، تاب‌آوری بانک‌های بزرگ را با برآورد زیان‌ها، درآمد خالص و سطوح سرمایه - که به عنوان حاشیه ایمنی در برابر زیان‌ها عمل می‌کنند - تحت سناریوهای فرضی رکود که دو سال به آینده امتداد دارند، ارزیابی می‌کند. امسال، ۲۲ بانک در برابر یک رکود جهانی شدید با فشار فزاینده در بازارهای املاک تجاری و مسکونی و همچنین در بازارهای بدهی شرکتی آزمایش خواهند شد. این سناریوها پیش‌بینی نیستند و نباید به عنوان پیش‌بینی شرایط اقتصادی آینده تفسیر شوند.

سناریوی آزمون استرس ۲۰۲۵

در سناریوی آزمون استرس ۲۰۲۵، نرخ بیکاری ایالات متحده تقریباً ۵.۹ واحد درصد افزایش می‌یابد و به اوج ۱۰ درصد می‌رسد. این افزایش نرخ بیکاری با نوسانات شدید بازار، افزایش فاصله نرخ بهره اوراق قرضه شرکتی و سقوط قیمت دارایی‌ها همراه است که شامل کاهش حدود ۳۳ درصدی قیمت مسکن و کاهش ۳۰ درصدی قیمت املاک تجاری می‌شود.

عناصر اضافی برای بانک‌های بزرگ

بانک‌های بزرگ با عملیات معاملاتی یا نگهداری قابل توجه نیز ملزم به گنجاندن یک جزء سناریوی نکول طرف مقابل برای برآورد زیان‌های احتمالی از نکول غیرمنتظره بزرگ‌ترین طرف مقابل شرکت در میان یک شوک شدید بازار هستند. علاوه بر این، بانک‌هایی با عملیات معاملاتی بزرگ در برابر یک جزء شوک بازار جهانی که عمدتاً موقعیت‌های معاملاتی و مرتبط آنها را تحت فشار قرار می‌دهد، آزمایش خواهند شد.

تحلیل اکتشافی

تحلیل اکتشافی امسال شامل دو عنصر فرضی جداگانه است که تاب‌آوری سیستم بانکی را در برابر طیف وسیع‌تری از ریسک‌ها ارزیابی می‌کند. یکی از این عناصر فرضی بررسی می‌کند که بانک‌ها چگونه به شوک‌های اعتباری و نقدینگی در بخش مؤسسات مالی غیر بانکی در طول یک رکود جهانی شدید واکنش نشان می‌دهند. عنصر دوم تحلیل اکتشافی شامل یک شوک بازار است که فقط به بزرگ‌ترین و پیچیده‌ترین بانک‌ها اعمال می‌شود. این شوک، ورشکستگی پنج صندوق پوشش ریسک بزرگ را با کاهش فعالیت اقتصادی جهانی و افزایش تورم فرض می‌کند.

انتشار نتایج

هیئت مدیره نتایج کلی تحلیل اکتشافی را همراه با نتایج آزمون استرس سالانه در ژوئن ۲۰۲۵ منتشر خواهد کرد. همان‌طور که قبلاً اعلام شده بود، هیئت مدیره قصد دارد به زودی اقداماتی را برای کاهش نوسانات نتایج آزمون استرس انجام دهد و شفافیت مدل را در آزمون استرس ۲۰۲۵ بهبود بخشد. علاوه بر این، قصد دارد فرآیند نظرخواهی عمومی در مورد تغییرات جامع آزمون استرس را در سال جاری آغاز کند.

برای پرسش‌های رسانه‌ای، لطفاً به ایمیل یا شماره 202-452-2955 تماس بگیرید.