آیا قیمت بیتکوین دوباره سقوط خواهد کرد؟
قیمت بیتکوین (BTC) طی سه روز بیش از 3.7 درصد کاهش یافته است، پس از آنکه در 21 اکتبر به بالاترین سطح 12 هفتهای خود یعنی 69,487 دلار رسید. به همین دلیل، چندین شاخص به یک اصلاح عمیقتر اشاره میکنند و بازیابی سریع قیمت را کمتر محتمل میسازند.
نگرانی از اصلاح قیمت عمیقتر
رالی اخیر بیتکوین که بالاتر از اوج 2021 یعنی 69,000 دلار بود، باعث شد اکثر دارندگان به سود برسند. این امر نگرانیهایی را ایجاد کرده که ادامه فروش برای کسب سود از سطوح فعلی میتواند به اصلاح عمیقتر قیمت منجر شود.
دادههای شرکت اطلاعات بازار CryptoQuant نشان میدهد که تنها 7.6 درصد از سرمایهگذاران بیتکوین در تاریخ 23 اکتبر در ضرر بودند، در حالی که 92.4 درصد از عرضه در سود قرار داشت.
تحلیلگر مستقل، Axel Adler Jr، در 22 اکتبر اشاره کرد که "بیشتر سکهها در سطح 55,000 دلار خریداری شدهاند" و به سودآوری عرضه بیتکوین در قیمتهای فعلی واکنش نشان داد.
ارزیابی سود و زیان عرضه بیتکوین
درصد عرضه در سود و زیان، مجموع خروجیهای تراکنشهای خرجنشده (UTXO) را که در سود یا زیان هستند، با مقایسه قیمت زمانی که آخرین بار جابجا شدند و قیمت فعلی ارزیابی میکند. اگر بیتکوین بالاتر از 55,000 دلار باقی بماند، بیش از 90 درصد از سرمایهگذاران در سود خواهند بود.
تعداد زیاد دارندگان در سود معمولاً به عنوان نشانهای از بازار بیش از حد داغ تلقی میشود که معمولاً قبل یا همزمان با اصلاح قیمت رخ میدهد. به همین دلیل، ممکن است قیمت بیتکوین در روزهای آینده کاهش بیشتری پیدا کند زیرا سرمایهگذاران تصمیم به کسب سود میگیرند.
رکورد جدید در قراردادهای مشتقه بیتکوین
در 21 اکتبر، بهره باز (OI) در مشتقات بیتکوین به رکورد جدیدی رسید، زیرا BTC نزدیک به مقاومت روانی 70,000 دلار بود. پلتفرم CoinGlass در 21 اکتبر اعلام کرد: "بهره باز بیتکوین برای اولین بار از 40 میلیارد دلار فراتر رفت."
بهره باز، ارزش یا تعداد قراردادهای آتی باز است که هنوز منقضی نشدهاند. این شاخص میزان سرمایهگذاری در مشتقات بیتکوین را در هر زمان اندازهگیری میکند و بهره باز بالاتر نشاندهنده اهرم و نوسان بیشتر در بازار است.
علاوه بر این، بهره باز قراردادهای آتی CME بیتکوین نیز به بالاترین سطح خود یعنی 179,550 BTC رسید که در آن زمان حدود 12.1 میلیارد دلار ارزش داشت. در زمان انتشار، CME با 28.2 درصد بیشترین سهم از بهره باز را داشت، و پس از آن Binance با 20.4 درصد و Bybit با 21 درصد قرار داشتند.
احتمال کاهش قیمت مشابه اوت
با تقاضای قوی فعلی برای قراردادهای آتی BTC، سرمایهگذاران احتمال کاهش قیمتی مشابه اوایل اوت را در نظر میگیرند، زمانی که قیمت BTC تقریباً 20 درصد در عرض 48 ساعت کاهش یافت و به 49,577 دلار رسید.
دادههای Cointelegraph Markets Pro و TradingView نشان میدهد که افزایش اخیر بیتکوین به بالای 69,000 دلار باعث شد شاخص RSI روزانه BTC در 20 اکتبر به شرایط اشباع خرید برسد و سپس به سرعت به سمت 66,000 دلار کاهش یابد.
علاوه بر این، شاخص ترس و طمع کریپتو نیز در سطح 72 یا "طمع" قرار دارد که نشاندهنده احتمال بالای اصلاح قیمت در کل بازار کریپتو است. آخرین باری که این شاخص بالای 70 بود، در مارس بود، درست قبل از اینکه BTC از اوج تاریخی خود حدود 73,835 دلار به 56,500 دلار در 1 می کاهش یابد.
شرایط مشابهی در اوج چرخه صعودی 2021 و 2019 مشاهده شد که به دنبال آن کاهشهای مشابهی در قیمت BTC رخ داد.
این مقاله شامل توصیههای سرمایهگذاری نیست. هر حرکت سرمایهگذاری و معاملاتی شامل ریسک است و خوانندگان باید هنگام تصمیمگیری تحقیقات خود را انجام دهند.