تحلیل اونس طلا ( XAU/USD ) امروز 11 اردیبهشت 1404
انس جهانی طلا پس از چند روز نوسان بالاخره در واکنش به داده‌های ناامید کننده اقتصادی آمریکا و خبرهای سیاسی واکنش شدیدی نشان داد و تا محدوده‌ی ۳۲۳۰ دلار کاهش یافت. با وجود افت محسوس در رشد اقتصادی و اشتغال بازار هنوز در بلاتکلیفی به سر می‌برد. ترامپ در نشست سرمایه گذاران اعلام کرد که پیشنهاد کاهش مالیات تولید کنندگان به ۱۵ درصد را ارائه خواهد داد — خبری که اگرچه هنوز در مرحله‌ی وعده است اما برای لحظاتی توانست نگرانی‌ها از رکود را کاهش و به دلار قدرت بدهد.
ویدئو تحلیل تکنیکال و فاندامنتال اونس جهانی طلا
تحلیل بنیادی اونس جهانی طلا
کاهش شدید رشد اقتصادی آمریکا
عدد GDP آمریکا در سه ماهه‌ی اول سال به شکل نگران کننده‌ای تنها ۰.۳٪ گزارش شد. صادرات خالص بیشترین ضربه را به رشد زده و رشد مصرف خانوارها نیز به پایین ترین سطح از میانه‌ی ۲۰۲۳ رسیده است. در این فضا بازارها بیش از همیشه به سیاست گذاری‌های حمایتی و داده‌های بعدی حساس شده‌اند.
وضعیت شکننده بازار کار
اشتغال در بخش خصوصی تنها ۶۲ هزار نفر افزایش داشته؛ عددی که از تمامی برآوردها ضعیف‌تر است. رشد اشتغال به وضوح در حال کند شدن است. بازار کار دیگر نمی‌تواند نقش موتور محرک را ایفا کند و چشم‌ها به سمت محرک‌های مالی دوخته شده است.
وعده کاهش مالیات ترامپ
در نشست سرمایه گذاران ترامپ از برنامه‌اش برای کاهش مالیات تولید کنندگان به ۱۵ درصد خبر داد. همین وعده به رغم داده‌های منفی اقتصادی باعث شد دلار اندکی تقویت شود و طلا با یک موج فروش تا محدوده‌ی ۳۲۳۰ دلار افت کند. این واکنش بازار نشان داد که هنوز اخبار سیاسی می‌توانند موقتا جهت قیمت‌ها را تغییر دهند. هرچند پایداری چنین حرکاتی در هاله‌ای از ابهام قرار دارد.
حجم پایین و احتمال نوسان بالا در روزهای تعطیل
با توجه به تعطیلی گسترده بانک‌ها در اروپا و آسیا به مناسبت روز کارگر، حجم معاملات در بازار پایین تر از حد نرمال است. چنین شرایطی اغلب فضا را برای تحرکات ناگهانی و سفته بازانه آماده می‌کند. در روزهایی با حجم پایین حد ضررها باید با دقت بیشتری انتخاب شوند.
انتظار برای داده‌های کلیدی امروز
امروز دو داده‌ی مهم دیگر منتشر خواهد شد: ISM بخش تولیدی و Unemployment Claims. انتظار می‌رود PMI به ۴۸ ( کاهش نسبت به ۴۹ قبلی ) برسد و بیکاری به ۲۲۴ هزار درخواست افزایش یابد. در صورت تحقق این پیش بینی ها، تصویر کلی اقتصاد آمریکا باز هم ریسکی تر خواهد شد و فشار بر فدرال رزرو برای مداخله افزایش می‌یابد.
تحلیل تکنیکال اونس جهانی طلا
طلا پس از یک نزول سریع و قدرتمند به سطح کلیدی 3223 دلار رسید، سطحی که پیش تر به عنوان یک حمایت میان مدت معرفی شده بود. این ناحیه اکنون به عنوان مرز بین فاز اصلاحی و آغاز یک حرکت نزولی عمیق تر عمل می‌کند. اگر این سطح از دست برود احتمال حرکت تا حمایت های پایین تر کاملا جدی است.
در جریان ریزش دیروز یک مقاومت جدید در ناحیه‌ی ۳۲۶۳ تا ۳۲۷۳ دلار شکل گرفت. عبور از این محدوده می‌تواند نشانه‌ای از اتمام فشار فروش فعلی و آغاز یک فاز بازگشتی باشد.
مقاومت های مهم:
۳۲۶۳ تا ۳۲۷۳ دلار
۳۳۴۰ تا ۳۳۶۰ دلار
حمایت های کلیدی:
۳۲۳۳ تا ۳۲۲۱ دلار
۳۱۲۷ تا ۳۱۰۳ دلار
سناریوهای محتمل برای حرکت قیمت طلا
- سناریوی صعودی: در صورتی که قیمت موفق شود مقاومت تازه شکل گرفته‌ی ۳۲۶۳ تا ۳۲۷۳ را پشت سر بگذارد و در بالای آن تثبیت کند، می‌توان به برگشت به داخل رنج قبلی و حتی بازدید مجدد از ناحیه‌ی ۳۳۴۰ تا ۳۳۶۰ امیدوار بود.
- سناریوی نزولی: اگر سطح 3221 دلار با حجم قابل توجه شکسته شود، احتمال حرکت قیمت به سمت حمایت های عمیق تر در محدوده‌ی ۳۱۲۷–۳۱۰۳ بالا خواهد رفت. این حرکت می‌تواند به خصوص در صورت انتشار داده‌های بهتر از انتظار امروز ( مثلا ISM بالای ۴۸ ) شدت بگیرد.
نکات کلیدی معاملاتی مرتبط با نمودار XAU/USD
بازار وارد فاز شکننده‌ای شده و واکنش‌ها به اخبار سیاسی و اقتصادی با شدت بیشتری انجام می‌شود.
در شرایط فعلی ورود هیجانی در کف ها یا سقف ها بدون تریگر مشخص ریسک بالایی دارد.
با توجه به تعطیلی بانک های جهانی، نقد شوندگی پایین ممکن است حرکات غیر منطقی ایجاد کند. تنظیم حد ضرر با دقت بالا الزامی است.
هشدار ریسک!
این تحلیل صرفا برای درک بهتر حرکات بازار تهیه شده است و به هیچ وجه سیگنال معاملاتی جهت خرید و فروش نیست.
