واکنش شدید بازارها؛ دلار پس از تنزیل Moody’s به پایین‌ترین سطح رسید
مفاهیم کلیدی- تنزیل رتبه اعتباری آمریکا به Aa1 توسط Moody’s و سقوط دلار در برابر یورو، پوند و ین
- هشدار رئیس فدرال رزرو آتلانتا درباره افزایش هزینه سرمایه و عدم‌قطعیت اقتصادی
- تشدید درگیری‌ها در غزه و پیشرفت مذاکرات آتش‌بس اوکراین-روسیه
افت ارزش دلار در برابر سه ارز اصلی
دلار آمریکا در ابتدای هفته معاملاتی کاهش یافت زیرا سرمایه‌گذاران پس از تنزیل رتبه اعتباری بدهی ایالات متحده توسط موسسه Moody’s در پایان جمعه، اقدام به فروش سهام و اوراق قرضه آمریکا کردند. شاخص دلار در برابر یورو ۰.۹۰٪، در برابر پوند ۰.۸۱٪ و در برابر ین ۰.۴۲٪ افت کرد. ویدئو بالا سطوح فنی قابل توجه برای این سه جفت ارز اصلی را نشان می‌دهد.
تنزیل رتبه اعتباری آمریکا توسط موسسه Moody’s
موسسه Moody’s روز جمعه رتبه اعتباری دولت فدرال آمریکا را از Aaa به Aa1 کاهش داد و دلیل آن را بدهی سرسام‌آور ۳۶ تریلیون دلاری و کسری‌های مداوم بودجه اعلام کرد. این اقدام، که پس از تنزیل‌های مشابه توسط دیگر آژانس‌ها در سال‌های گذشته صورت گرفت، نگرانی‌ها را درباره چشم‌انداز بلندمدت مالی آمریکا و افزایش هزینه‌های بهره تشدید کرده است. هرچند Outlook موسسه از «منفی» به «ثبات» تغییر یافت، این تصمیم با انتقاد متحدان ترامپ مواجه شد که آن را سیاسی توصیف کردند. تنزیل Moody’s می‌تواند تلاش‌های دونالد ترامپ برای کاهش مالیات و متوازن کردن بودجه را پیچیده کند، به‌ویژه که سرمایه‌گذاران هنوز به تعرفه‌ها و تدابیر کاهش هزینه‌ها اعتماد ندارند. این اعلامیه باعث شد نرخ‌های بازده اوراق خزانه پس از پایان معاملات افزایش یابد و ریسک ناپایداری در بازار بدهی را بالا ببرد.
تصویب طرح کاهش مالیات ترامپ
در همین حال، کمیته مجلس نمایندگان طرح کاهش مالیات ترامپ را تصویب کرد و این لایحه قرار است این هفته برای رای‌گیری به صحن اصلی مجلس برود.
اظهارنظر رئیس فدرال رزرو آتلانتا
رافائل بوستیک، رئیس فدرال رزرو آتلانتا، صبح امروز در شبکه CNBC هشدار داد که تنزیل Moody’s می‌تواند تأثیرات گسترده‌ای بر اقتصاد و بازارهای مالی داشته باشد و به‌ویژه هزینه سرمایه را افزایش و عدم‌قطعیت را تشدید کند. وی تأکید کرد که درک کامل تأثیر این اقدام بر تقاضای بدهی و تورم ناشی از تعرفه‌ها ممکن است چند ماه طول بکشد. بوستیک افزود که بانک مرکزی در مورد کاهش نرخ بهره محتاط است و احتمالاً امسال تنها یک بار نرخ را کاهش خواهد داد، چرا که تورم بالاتر از هدف است و انتظارات تورمی نگران‌کننده به‌نظر می‌رسند، اگرچه شرکت‌ها برنامه گسترده‌ای برای تعدیل نیرو ندارند. وی همچنین به شکاف بین احساسات اقتصادی و داده‌های واقعی اشاره کرد و از احتمال اثرگذاری تعرفه‌های حتی کاهش‌یافته بر چین سخن گفت.
خبرهای ژئوپلیتیک
وزیر امور مالی رژیم صهیونیستی، بتسلئل سموتریچ، به Sky News Arabia گفت که هدف اسرائیل ادامه عملیات برای انتقال جمعیت غزه به سمت جنوب و احتمالاً خارج از منطقه است. این اظهارات در حالی مطرح شد که بنیامین نتانیاهو، نخست‌وزیر اسرائیل، قول داده کنترل کامل غزه را در دست گیرد و نیروهای این کشور عملیات زمینی را گسترش داده و با حملات هوایی حداقل ۱۰۰ نفر را کشته‌اند. دولت اسرائیل همچنین اعلام کرد به منظور جلوگیری از بحران گرسنگی، اجازه ورود محدود کمک‌های بشردوستانه به غزه را صادر خواهد کرد. دونالد ترامپ جمعه گذشته گفت اتفاقات خوبی در ماه آینده در غزه رخ خواهد داد، اما هشدار داد اگر ایران در مذاکرات هسته‌ای پیشرفتی نداشته باشد، عواقب بدی در پی خواهد داشت.
روند گفتگوهای اوکراین و روسیه
اوکراین هفته گذشته اعلام کرد که در مذاکرات با هیأت روسیه، آتش‌بس را در اولویت قرار داده و آماده است احتمال دیدار بین ولودیمیر زلنسکی و ولادیمیر پوتین را بررسی کند. این موضع با اظهارات پیشین دونالد ترامپ مبنی بر تمایل به دیدار با هر دو رهبر هماهنگ است. اکنون توجه به زمان‌بندی احتمالی این دیدارها معطوف شده است.
وضعیت بازارها
در بازار سهام آمریکا، معاملات آتی نشان می‌دهند:
• میانگین صنعتی داو: کاهش ۲۵۸ واحدی
• اس‌اندپی ۵۰۰: کاهش ۶۳ واحدی
• نزدک: کاهش ۳۱۱ واحدی
در بازارهای اروپایی شاخص‌ها به‌صورت مختلط حرکت می‌کنند:
• دکس آلمان: بدون تغییر
• کک فرانسه: کاهش ۰.۶۸٪
• فوتسی ۱۰۰ بریتانیا: کاهش ۰.۳۶٪
• ایبکس اسپانیا: کاهش ۰.۲۴٪
• ام‌آی‌بی ایتالیا: کاهش ۱.۸۰٪
در بازار اوراق آمریکا، بازدهی‌ها پس از تنزیل Moody’s افزایش یافت:
• اوراق دوساله: ۴.۰۲۵٪ (+۴.۲ امتياز پایه)
• اوراق پنج‌ساله: ۴.۱۳۱٪ (+۶.۹ امتیاز پایه)
• اوراق ده‌ساله: ۴.۵۳۶٪ (+۹.۷ امتیاز پایه)
• اوراق سی‌ساله: ۵.۰۰۷٪ (+۱۱.۰ امتیاز پایه)
در سایر بازارها:
• نفت خام: کاهش ۰.۵۷ دلار (۰.۹۰٪) به ۶۱.۴۱ دلار
• نقره: افزایش ۰.۳۲ دلار (۱.۰۱٪) به ۳۲.۶۰ دلار
• طلا: افزایش ۴۰.۶۲ دلار (۱.۲۷٪) به ۳۲۴۲.۴۱ دلار
• بیت کوین: کاهش ۳۷۹۰ دلار به ۱۰۲,۷۱۹ دلار
