تحلیلگر: سهام کوینبیس در مسیر صعود به ۳۵۰ دلار
تحلیلگران H.C. Wainwright پس از گزارش قوی درآمد سهماهه چهارم، هدف قیمتی سهام کوینبیس را به ۳۵۰ دلار افزایش دادهاند و به افزایش سهم بازار و چشمانداز صعودی مدیریت شرکت اشاره کردهاند. کوینبیس در سهماهه چهارم ۲۰۲۴ درآمدی معادل ۲.۲۷ میلیارد دلار گزارش کرد که نشاندهنده افزایش ۸۸ درصدی نسبت به سهماهه قبل و ۱۳۸ درصدی نسبت به سال قبل است. این نتایج فراتر از برآوردهای وال استریت بود که حدود ۱.۸ میلیارد دلار تخمین زده میشد.
مدیرعامل، برایان آرمسترانگ، محیط بازار فعلی را "عصر طلایی برای کریپتو" توصیف کرد و تأکید کرد که شفافیت بیشتر مقررات پس از انتخابات، عامل کلیدی رشد صنعت بوده است. حجم معاملات ۱۳۲ درصد نسبت به سهماهه قبل افزایش یافت و به ۴۳۹ میلیارد دلار رسید که شامل افزایش ۱۷۶ درصدی حجم معاملات خردهفروشی به ۹۴ میلیارد دلار و افزایش ۱۲۸ درصدی حجم معاملات نهادی به ۳۴۵ میلیارد دلار بود.
تحلیل و چشمانداز قیمت
مایک کولونیز، تحلیلگر H.C. Wainwright، استدلال کرد که این شرکت در موقعیت خوبی برای بهرهبرداری از روندهای مطلوب قرار دارد و با وجود افزایش نزدیک به ۷۵ درصدی در سال گذشته، سهام همچنان نسبت به ارزش منصفانه خود کمتر ارزشگذاری شده است. در یادداشتی آمده است: "با همه این اوصاف، ما همچنان خریدار هستیم و هدف قیمتی خود را از ۳۳۰ دلار به ۳۵۰ دلار افزایش میدهیم."
هدف قیمتی این تحلیلگر بر اساس ضریب ۱۱.۵ برابر ارزش شرکت به درآمد (EV/revenue) برای برآورد درآمد ۲۰۲۵ که از ۷.۳۴ میلیارد دلار به ۸.۴ میلیارد دلار افزایش یافته، تعیین شده است. تعداد کاربران فعال ماهانه شرکت ۲۴ درصد افزایش یافت و به ۹.۷ میلیون نفر رسید که نیمی از مشتریان معاملاتی آن یا جدید بودند یا پس از بیش از یک سال عدم فعالیت، دوباره فعال شدند.
رشد درآمد اشتراک و خدمات
درآمد اشتراک و خدمات نیز فراتر از انتظارات بود و به ۶۴۱.۱ میلیون دلار رسید که ناشی از پاداشهای بلاکچین و افزایش اشتراکهای Coinbase One بود. برای سهماهه اول ۲۰۲۵، کوینبیس درآمد اشتراک و خدمات بین ۶۸۵ میلیون تا ۷۶۵ میلیون دلار را پیشبینی میکند که بالاتر از برآوردهای اجماعی ۶۴۸ میلیون دلار است. این شرکت همچنین انتظار دارد که USDC همچنان قوی باقی بماند و هزینههای بازاریابی افزایش یابد.
تحلیلگران معتقدند که کوینبیس در موقعیت مناسبی برای بهرهبرداری از چشمانداز نظارتی در حال تحول و افزایش پذیرش کریپتو قرار دارد و رشد درآمد ۲۸ درصدی در سال ۲۰۲۵ را به ۸.۴ میلیارد دلار پیشبینی میکنند. سهام کوینبیس آخرین بار با قیمت ۲۷۶.۵۰ دلار در نزدک معامله شد.