افزایش معاملات لانگ بیت کوین علیرغم اصلاح قیمت؛ چه عواملی میتوانند به بازگشت قیمت کمک کنند؟
بیت کوین (BTC) با وجود کاهش شدید قیمت، افزایش معاملات لانگ را تجربه کرد که نشان میدهد معاملهگران آن در یک تله لانگ گرفتار شدهاند. در واقع، درصد معاملات لانگ در بایننس و OKX به طور قابل توجهی افزایش یافت، زمانی که قیمت بیت کوین به محدوده ۹۲ هزار دلار نزدیک شد. این روند نشاندهنده یک چرخش احتمالی است، جایی که احساسات صعودی بیش از حد میتواند معکوس شود و با ورود معاملات شورت و خروج معاملات لانگ، باعث بهبود قیمت شود.
این چرخهها اغلب پیش از بازگشتهای قابل توجه بازار رخ میدهند. اگر درصد معاملات لانگ به اوج خود برسد و سپس کاهش یابد، بیت کوین در موقعیت مناسبی برای بازگشت قرار میگیرد. این امر نشاندهنده تغییر احساسات بازار است و ممکن است در این فرآیند، معاملات شورت نیز گرفتار شوند. علاوه بر افزایش درصد معاملات لانگ، بیت کوین نشانههای دیگری از بازگشت قیمت را نیز در نمودارها نشان داده است.
نرخ تامین مالی تجمعی با افزایش قیمت به شدت افزایش یافت که نشانهای از احساسات صعودی قوی است. پس از آن، نرخ تامین مالی در حالی که قیمت بیت کوین شروع به کاهش کرد، بالا باقی ماند که نشاندهنده یک بازار بیش از حد کشیده شده است. معاملهگران احتمالاً در طول این افزایش وارد معاملات لانگ شدند و ناتوانی بازار در حفظ فشار خرید بیشتر منجر به اصلاح قیمت شد.
این اصلاح ممکن است باعث برداشت سود یا تحریک معاملات شورت برای بهرهبرداری از نرخ تامین مالی بالا شده باشد که فشار فروش را افزایش داد. با این حال، نرخ تامین مالی مثبت پایدار نشاندهنده اعتماد زیرساختی بازار است، اگرچه احتیاط نیز لازم است. اگر نرخ تامین مالی پایدار بماند یا معکوس شود، میتواند نشاندهنده حرکات بالقوه بازار باشد. تثبیت یا تغییر جهت نرخ تامین مالی میتواند مسیر بیت کوین در کوتاهمدت را تعیین کند.
بیت کوین افزایش قابل توجهی را تجربه کرد و از ۴۰ هزار دلار به ۷۴ هزار دلار تا پایان سهماهه اول ۲۰۲۴ رسید. این افزایش به دلیل تقاضای فزاینده رخ داد، همانطور که کاهش شدید موجودی در میزهای معاملات خارج از بورس (OTC) نشان میدهد. در این دوره، میزهای OTC بزرگترین کاهش موجودی ماهانه سال را با ۲۶ هزار بیت کوین ثبت کردند که نشانهای از کاهش عرضه است.
موجودی کل در میزهای OTC از نوامبر ۲۰۲۰ نیز ۴۰ هزار بیت کوین کاهش یافت که نشاندهنده کاهش عرضه در میان افزایش تقاضا است. کاهش موجودی OTC همراه با افزایش قیمت، نشانهای قوی از مومنتوم صعودی است. این رابطه همچنین نشان میدهد که اگر سطح موجودی OTC همچنان کاهش یابد، قیمت بیت کوین میتواند با ادامه تقاضا بیشتر افزایش یابد. با این حال، تقاضا با یک مقاومت کلیدی بین ۹۷,۵۰۰ تا ۹۹,۸۰۰ دلار مواجه خواهد شد، جایی که ۹۲۴ هزار کیف پول بیش از ۱.۱۹ میلیون بیت کوین را نگه میدارند.
اگر بیت کوین از این مقاومت عبور کند، ممکن است پتانسیل رسیدن به اوجهای تاریخی جدید وجود داشته باشد. عبور از این مانع به معنای مومنتوم خرید قوی است که ممکن است تعادل را از احساسات نزولی به صعودی تغییر دهد.