سهام Coinbase: آیا خرید COIN با وجود کاهش درآمد سهماهه سوم منطقی است؟
پس از گزارش درآمد کمتر از حد انتظار سهماهه سوم، سهام Coinbase کاهش یافت، اما تحلیلگر H.C. Wainwright، مایک کولونیز، همچنان به خرید این سهام توصیه میکند. در ۳۰ اکتبر، Coinbase، بزرگترین صرافی عمومی ارز دیجیتال، گزارش درآمد سهماهه سوم خود را منتشر کرد که به گفته کولونیز، «کاهش غیرمعمول در درآمد» را نشان میدهد. او اشاره کرد که این موضوع ممکن است در کوتاهمدت بر سهام شرکت تأثیر بگذارد. با این حال، با وجود کاهش درآمد که عمدتاً به دلیل کاهش قیمت ارزهای دیجیتال در این دوره بود، به طور کلی سهماهه سوم ۲۰۲۴ برای Coinbase مثبت ارزیابی میشود.
عوامل مثبت برای Coinbase
به طور خاص، کنترل هزینهها و تنوع درآمد از جنبههای مثبت برای Coinbase هستند. همچنین، ۱۲ ماه آینده چشمانداز صعودی برای قیمت ارزهای دیجیتال دارد و شفافیتهای نظارتی میتواند به عنوان محرکهای بالقوهای برای رشد عمل کند. کولونیز گفت: «ما از دیدگاههای مثبت مدیریت درباره انتخابات پیشرو و تأثیرات آن بر بخش ارز دیجیتال خوشحال شدیم. به طور خاص، برایان آرمسترانگ، مدیرعامل Coinbase، معتقد است که ایالات متحده «حامیترین کنگره برای ارزهای دیجیتال» را خواهد داشت، صرف نظر از اینکه چه کسی در انتخابات ریاستجمهوری پیروز شود.»
برنامه بازخرید سهام و چشمانداز قیمت
در نهایت، Coinbase اخیراً برنامه بازخرید سهام به ارزش ۱ میلیارد دلار را آغاز کرده است، زیرا شرکت قصد دارد در آینده سرمایه را به سهامداران بازگرداند. کولونیز همچنان به خرید سهام Coinbase توصیه میکند و هدف قیمتی ۲۵۵ دلار را تعیین کرده است که از ۲۹۵ دلار کاهش یافته و این کاهش به دلیل بازبینی درآمدهای پیشبینی شده برای سال ۲۰۲۵ است. تحلیلگران H.C. Wainwright پیشبینیهای درآمدی خود برای Coinbase را کاهش دادهاند و درآمد ۵.۴۵ میلیارد دلاری برای سال ۲۰۲۴ (کاهش از ۵.۶۷ میلیارد دلار) و ۵.۳۷ میلیارد دلاری برای سال ۲۰۲۵ (کاهش از ۶.۲۵ میلیارد دلار) را پیشبینی میکنند.
گزارش درآمد سهماهه سوم و ریسکها
Coinbase در سهماهه سوم مجموع درآمد ۱.۲۱ میلیارد دلاری را گزارش کرد که کاهش ۱۷ درصدی نسبت به سهماهه قبل و افزایش ۸۶ درصدی نسبت به سال گذشته داشت، اما کمی کمتر از برآوردهای FactSet که ۱.۲۶ میلیارد دلار بود. ریسکهای مربوط به توصیه خرید H.C. Wainwright و هدف قیمتی ۲۵۵ دلار شامل تمرکز بر درآمد معاملات خردهفروشی، کاهش قیمت ارزهای دیجیتال و عدم قطعیتهای نظارتی است.