افزایش جزئی شاخص دلار آمریکا در میان سردرگمی ناشی از اظهارات ترامپ درباره تعرفهها
شاخص دلار آمریکا (DXY) که عملکرد دلار آمریکا (USD) را در برابر شش ارز اصلی ردیابی میکند، در زمان نگارش این گزارش در روز پنجشنبه، اندکی بالاتر از ۱۰۶.۶۰ معامله میشود. DXY از فروش طلا و بازدهی اوراق قرضه آمریکا کمی حمایت میگیرد. این حرکت پس از آن صورت گرفت که دونالد ترامپ، رئیسجمهور ایالات متحده، در اولین جلسه کابینه واقعی خود در روز چهارشنبه درباره تعرفهها صحبت کرد و گزارشها را در مورد اینکه چه تعرفههایی بر کدام کشورها و در چه زمانی اعمال خواهد شد، گیج کرد.
اظهارات ترامپ درباره تعرفهها
رئیسجمهور آمریکا افزود که اروپا نیز باید برای تعرفه ۲۵ درصدی بر خودروها و سایر موارد آماده باشد، اما مشخص نکرد که این تعرفهها چه زمانی اجرایی خواهند شد. ترامپ به این بلوک حمله کرد و گفت که این بلوک فقط برای "ضربه زدن به ایالات متحده" ایجاد شده است.
انتظارات بازار از دادههای اقتصادی
در همین حال، معاملهگران در انتظار انتشار چندین داده اقتصادی در ساعت ۱۳:۳۰ به وقت گرینویچ هستند. علاوه بر ارقام هفتگی درخواستهای بیمه بیکاری، تمرکز بر روی دومین قرائت از تولید ناخالص داخلی (GDP) ایالات متحده برای سهماهه پایانی سال ۲۰۲۴ خواهد بود. اجزای مخارج مصرف شخصی (PCE)، هم در سطح کلی و هم در سطح هسته، احتمالاً بیشترین توجه را به خود جلب خواهند کرد، زیرا این ارقام فصلی قبل از قرائتهای ماهانه که قرار است روز جمعه منتشر شوند، قرار دارند.
سردرگمی در ارتباطات ترامپ
شب گذشته، چندین مقام آمریکایی مجبور شدند بیانیههای اضافی در مورد جدول زمانی فعلی تعرفههای ایالات متحده صادر کنند، پس از آنکه رئیسجمهور آمریکا چندین بار در مورد نوع تعرفههایی که اعمال خواهند شد، زمان و کشورهای هدف، با خود تناقض داشت. ارتباطات مشکلدار ترامپ خود باعث ایجاد ابهام در مورد عنصر تعرفه شد و به گزارش بلومبرگ، باعث فروش شدید طلا (که تا کنون به عنوان پناهگاه امن در برابر تعرفهها عمل میکرد) شد.
دادههای اقتصادی کلیدی در ساعت ۱۳:۳۰ به وقت گرینویچ
- دومین قرائت از تولید ناخالص داخلی (GDP) ایالات متحده برای سهماهه چهارم سال ۲۰۲۴:
- انتظار میرود رشد سالانه تولید ناخالص داخلی بدون تغییر در ۲.۳٪ باقی بماند.
- انتظار میرود جزء مخارج مصرف شخصی (PCE) اولیه در سطح کلی بدون تغییر در ۲.۳٪ باقی بماند و رقم هسته نیز بدون تغییر در ۲.۵٪ باقی بماند.
- درخواستهای اولیه بیمه بیکاری ایالات متحده برای هفته منتهی به ۲۱ فوریه باید به ۲۲۱,۰۰۰ افزایش یابد، در حالی که رقم قبلی ۲۱۹,۰۰۰ بود. درخواستهای مداوم بیمه بیکاری ایالات متحده برای هفته منتهی به ۱۴ فوریه باید به ۱.۸۷۰ میلیون نفر افزایش یابد، در حالی که رقم قبلی ۱.۸۶۹ میلیون نفر بود.
سایر رویدادهای اقتصادی
در ساعت ۱۶:۰۰ به وقت گرینویچ، شاخص فعالیت تولیدی فدرال رزرو کانزاس برای ماه فوریه منتشر خواهد شد. هیچ پیشبینیای در دسترس نیست و قرائت قبلی -۵ بود.
سخنرانیهای مقامات فدرال رزرو
- در ساعت ۱۵:۰۰ به وقت گرینویچ، مایکل بار، نایب رئیس نظارت فدرال رزرو، سخنرانیای با عنوان "نظارت بر فعالیتهای نوظهور" در رویداد TechSprint بانک و فینتک در واشنگتن دیسی ارائه خواهد داد.
- در ساعت ۱۶:۴۵ به وقت گرینویچ، میشل بومن، عضو هیئت مدیره فدرال رزرو، سخنرانیای با تمرکز بر بانکداری جامعه در سری سخنرانیهای مؤسسه بانکداری رابینز دانشگاه ایالتی فورت هیز در هیز، کانزاس ارائه خواهد داد.
- در ساعت ۱۸:۰۰ به وقت گرینویچ، توماس بارکین، رئیس بانک فدرال رزرو ریچموند، درباره "تورم در گذشته و حال" در توسعه اقتصادی فایتویل کامبرلند، کارولینای شمالی سخنرانی خواهد کرد.
- فقط ۱۵ دقیقه بعد، در ساعت ۱۸:۱۵ به وقت گرینویچ، بث ام. همک، رئیس و مدیر عامل بانک فدرال رزرو کلیولند، در کنفرانس تحقیقات مقررات بانکی ۲۰۲۵ در دانشگاه کلمبیا/مؤسسه سیاست بانکی، نیویورک شرکت خواهد کرد.
- در ساعت ۲۰:۱۵ به وقت گرینویچ، پاتریک تی. هارکر، رئیس بانک فدرال رزرو فیلادلفیا، درباره چشمانداز اقتصادی در پیشبینی اقتصادی لیونز، ارائه شده توسط مرکز آموزش و کارآفرینی اقتصادی دانشگاه دلاور، در نیوآرک، دلاور سخنرانی خواهد کرد.
وضعیت بازارهای سهام و بازدهی اوراق قرضه
بازارهای سهام وضعیت متفاوتی دارند، به طوری که شاخصهای اروپایی به دلیل تهدید تعرفههای ایالات متحده بیش از ۱٪ کاهش یافتهاند و شاخصهای ایالات متحده در طول روز افزایش یافتهاند و همچنان در حال هضم گزارش درآمد انویدیا هستند.
ابزار Fedwatch CME احتمال ۳۳.۰٪ را برای حفظ نرخهای بهره در محدوده فعلی در ماه ژوئن پیشبینی میکند و بقیه نشاندهنده احتمال کاهش نرخ بهره هستند.
بازدهی اوراق قرضه ۱۰ ساله ایالات متحده در حدود ۴.۳۰٪ معامله میشود که نسبت به اوج هفته گذشته در ۴.۵۷۴٪ کاهش یافته است.
تحلیل تکنیکال شاخص دلار آمریکا
شاخص دلار آمریکا (DXY) پس از اظهارات شب گذشته رئیسجمهور ترامپ درباره تعرفهها واقعاً عملکرد خوبی نداشته است. به نظر میرسد که دلار آمریکا نمیتواند از جریان بسیار سبک بازار فعلی بهرهمند شود، زیرا این جریان تا حد زیادی با کاهش مداوم بازدهی اوراق قرضه ایالات متحده جبران میشود. به دنبال دادههای حساس به تورم باشید که ممکن است انتظارات فعلی برای کاهش نرخ بهره فدرال رزرو را خنثی کنند، بازدهی اوراق قرضه ایالات متحده را دوباره افزایش دهند و باعث تقویت دلار شوند.
در روند صعودی، میانگین متحرک ساده ۱۰۰ روزه (SMA) میتواند خریدهای صعودی دلار را در نزدیکی ۱۰۶.۷۵ محدود کند. از آنجا، حرکت بعدی میتواند تا ۱۰۷.۳۵، یک حمایت محوری از دسامبر ۲۰۲۴ و ژانویه ۲۰۲۵، ادامه یابد. در صورت بهبود بازدهی اوراق قرضه ایالات متحده و افزایش دوباره آنها، حتی سطح ۱۰۷.۹۵ (SMA ۵۵ روزه) نیز میتواند آزمایش شود.
در روند نزولی، اگر DXY نتواند بالاتر از سطح ۱۰۶.۵۲ باقی بماند، ممکن است یک حرکت نزولی دیگر لازم باشد تا خریداران دلار را در نزدیکی ۱۰۵.۸۹ یا حتی ۱۰۵.۳۳ جذب کند.
