قیمت طلا نزدیک به بالاترین سطح هفتگی؛ در انتظار CPI آمریکا برای حرکت جدید
قیمت طلا تلاش میکند تا بر حرکت صعودی شب گذشته تکیه کند، اگرچه روند نزولی محدود به نظر میرسد. بازگشت ملایم دلار آمریکا از پایینترین سطح چند ماهه و فضای ریسک مثبت، مانع از افزایش این فلز گرانبها میشود. نگرانیها از جنگ تجاری و انتظارات کاهش نرخ بهره فدرال رزرو، از جفت XAU/USD پیش از گزارش CPI آمریکا حمایت میکند.
تحلیل قیمت طلا
قیمت طلا (XAU/USD) در جلسه معاملاتی آسیا در روز چهارشنبه نزدیک به بالاترین سطح هفتگی معامله میشود و به دنبال ادامه بازگشت خوب روز گذشته از منطقه ۲۸۸۰ دلار، یا پایینترین سطح یک هفتهای است. سرمایهگذاران همچنان نگران پیامدهای اقتصادی تعرفههای تجاری دونالد ترامپ، رئیسجمهور آمریکا، هستند که به نوبه خود به عنوان عامل کلیدی از این دارایی امن حمایت میکند. علاوه بر این، انتظارات از کاهش چندباره نرخ بهره فدرال رزرو در سال جاری به دلیل نگرانیها از کندی اقتصادی ناشی از تعرفهها، حمایت بیشتری از این فلز بدون بازده به عمل میآورد.
در همین حال، دلار آمریکا (USD) افزایش مییابد و بخشی از زیانهای شب گذشته خود را در پایینترین سطح از اواسط اکتبر جبران میکند، زیرا معاملهگران پیش از انتشار آمار مهم تورم مصرفکننده آمریکا، موقعیتهای خود را بازنگری میکنند. علاوه بر این، خوشبینی نسبت به تصویب لوایح تأمین مالی ششماهه آمریکا، پذیرش پیشنهاد آتشبس آمریکا توسط اوکراین و فضای ریسک مثبت، ممکن است مانع از افزایش قیمت طلا شود. با این حال، زمینههای بنیادی به نفع معاملهگران صعودی باقی میماند و از چشمانداز حرکت افزایشی بیشتر حمایت میکند، به طوری که هرگونه اصلاح نزولی به عنوان فرصت خرید تلقی میشود.
تأثیر جنگ تجاری و سیاستهای داخلی آمریکا
دونالد ترامپ، رئیسجمهور آمریکا، در جنگ تجاری شدت عمل نشان داد و روز سهشنبه اعلام کرد که افزایش تعرفههای برنامهریزیشده بر فولاد و آلومینیوم وارداتی از کانادا را دو برابر کرده و به ۵۰ درصد رسانده است که باعث افزایش قابل توجه قیمت طلا به عنوان دارایی امن شد. با این حال، ترامپ در واکنش به اعلامیه داگ فورد، نخستوزیر انتاریو، مبنی بر تعلیق ۲۵ درصدی تعرفه برق فروختهشده به آمریکا، از این تصمیم عقبنشینی کرد.
مجلس نمایندگان آمریکا بهسختی لایحه بودجه جمهوریخواهان را که از تعطیلی دولت در ۱۴ مارس جلوگیری میکند و دولت را تا سپتامبر باز نگه میدارد، تصویب کرد که باعث افزایش اعتماد سرمایهگذاران شد. این لایحه اکنون به سنا میرود و برای عبور از آستانه فیلیباستر ۶۰ رأیی به حمایت حداقل هفت دموکرات نیاز دارد تا قبل از ارسال به ترامپ برای امضا، تصویب شود.
پیشرفتهای ژئوپلیتیکی
اوکراین پس از مذاکرات دوجانبه در جده، عربستان سعودی، آمادگی خود را برای پذیرش پیشنهاد آتشبس ۳۰ روزه موقت آمریکا با روسیه اعلام کرد. آمریکا اکنون این پیشنهاد را به روسیه ارائه خواهد کرد که هنوز به آن پاسخ نداده است. این تحول، با این حال، از تغییر در احساسات ریسک جهانی حمایت میکند و ممکن است به عنوان مانعی برای این فلز گرانبها عمل کند.
چشمانداز اقتصادی آمریکا
در آخر هفته، ترامپ از احتمال رکود اقتصادی در آمریکا چشمپوشی نکرد و به برخی از نوسانات اقتصادی ناشی از برنامههای سیاسی خود اشاره کرد. این موضوع، همراه با نشانههایی از سرد شدن بازار کار آمریکا، همچنان گمانهزنیها را درباره ازسرگیری چرخه کاهش نرخ بهره فدرال رزرو تقویت میکند. در واقع، معاملهگران سه کاهش نرخ ۲۵ واحدی را تا پایان سال جاری پیشبینی میکنند.
این امر ممکن است مانع از بهبود قابل توجه دلار آمریکا از پایینترین سطح آن از اواسط اکتبر که روز سهشنبه لمس شد، شود و به نفع خریداران XAU/USD باشد. با این حال، معاملهگران ممکن است ترجیح دهند در حاشیه بمانند و منتظر گزارش مهم شاخص قیمت مصرفکننده (CPI) آمریکا باشند که میتواند مسیر کاهش نرخ بهره فدرال رزرو را تحت تأثیر قرار دهد و انگیزه قابل توجهی به این فلز بدون بازده بدهد.
چشمانداز تکنیکال
از دیدگاه تکنیکال، خریداران ممکن است نیاز داشته باشند تا منتظر حرکت به بالای مانع ۲۹۲۸-۲۹۳۰ دلار بمانند تا برای افزایش بیشتر موقعیتگیری کنند. حرکت صعودی بعدی میتواند قیمت طلا را به سمت اوج تاریخی، در حدود منطقه ۲۹۵۶ دلار که در ۲۴ فوریه لمس شد، بازگرداند. خریدهای پیوسته به عنوان محرک جدیدی برای خریداران تلقی خواهد شد و راه را برای ازسرگیری روند صعودی اخیر در میان نوسانگرهای مثبت روزانه هموار میکند.
از سوی دیگر، ضعف زیر سطح ۲۹۰۰ دلار ممکن است اکنون در نزدیکی منطقه ۲۸۸۰ دلار، یا پایینترین سطح هفتگی، حمایت پیدا کند. این سطح با منطقه ۲۸۶۰ دلار دنبال میشود که در صورت شکست، قیمت طلا میتواند به سمت پایینترین نوسان اواخر فوریه، در حدود منطقه ۲۸۳۳-۲۸۳۲ دلار، شتاب بگیرد و در نهایت به سطح ۲۸۰۰ دلار سقوط کند.