USD/JPY در آستانه شکست مقاومت؛ عبور قیمتی یا بازگشت؟

مقدمه

جفت ارز USD/JPY در محدوده‌ای فشرده زیر سطح مقاومت مهم در حال نوسان است و نشانه‌های کاهش شتاب دیده می‌شود. با ثبت نرخ 145.13 در برابر ین ژاپن و افت 0.47٪، رالی سه‌هفته‌ای اخیر این جفت ارز نشانه‌های خستگی نشان می‌دهد.

عوامل مؤثر

در حالی که تورم نشانه‌هایی از کاهش دارد، مقامات فدرال رزرو موضع محتاطانه‌ای اتخاذ کرده‌اند و امکان کاهش سریع نرخ بهره در آینده نزدیک محدود است. بانک ژاپن همچنان سیاست پولی انبساطی خود را حفظ کرده و باعث تضعیف ین شده است، اما مداخلات کلامی اخیر از سوی مقامات ژاپنی نوسان را افزایش داده است. همچنین، روحیه ریسک و بازده اوراق خزانه‌داری آمریکا بر جهت‌گیری USD/JPY تأثیرگذار است.

تحلیل نمودار روزانه

در نمودار روزانه، جفت ارز USD/JPY در میانه هفته از میانگین متحرک ساده ۲۰ روزه در 143.19 عبور کرد و سطح روانی 144.00 را بازپس گرفت. با شکست 23.6٪ فیبوناچی در 144.37، قیمت تا 146.19 افزایش یافت اما در نزدیکی میانگین متحرک ساده ۵۰ روزه در 146.34 با مقاومت قوی مواجه شد.

عدم حفظ قیمت بالای 146.00 باعث عقب‌نشینی و تثبیت قیمت در حوالی 145.00 شد. فاصله بین میانگین‌های ۲۰ و ۵۰ روزه نشانگر فشردگی قیمت است که می‌تواند پیش‌درآمد شکست به بالا یا پایین باشد. شاخص قدرت نسبی با رسیدن به 52.37 کمی متمایل به صعودی است ولی در محدوده خنثی قرار دارد.

USD/JPY daily chart

تحلیل نمودار هفتگی

در نمودار هفتگی، USD/JPY برای سومین هفته متوالی رشد کرده اما با یک شمع «اسپینینگ تاپ» نشانه تردید و احتمال خستگی روند را نمایان کرده است. سایه بالایی بلند نشان‌دهنده رد قیمت در حوالی 146.19 و سایه پایینی بلند بیانگر علاقه به خرید در زیر 144.00 بوده است.

مقاومت اصلی در میانگین متحرک ساده 10 هفته‌ای در 145.96 و میانگین ساده 50 روزه متمرکز است. حمایت نیز بین سطوح فیبوناچی 23.6٪ در 144.37 و میانگین متحرک ساده 20 روزه در 143.19 قرار دارد. RSI هفتگی با عدد 40.97 نشان از کم‌رمق بودن حرکت دارد.

USD/JPY weekly chart

چشم‌انداز پیش رو

یک شکست قطعی بالای میانگین متحرک ساده 50 روزه (146.34) می‌تواند از سرگیری شتاب صعودی را تأیید کند و مسیر را تا مقاومت بعدی در 147.09 و سپس سطح روانی 150.00 باز کند، به‌ویژه در صورت حفظ بازده اوراق خزانه و استمرار تفرقه سیاستی بین فدرال رزرو و بانک ژاپن.

در مقابل، افت و بسته شدن پایدار زیر 144.37 و شکست میانگین 20 روزه سیگنال تضعیف شتاب صعودی است و سطوح حمایتی 142.00 و 140.00 را هدف می‌گیرد، مخصوصاً اگر روحیه ریسک کاهش یابد یا داده‌های اقتصادی آمریکا ضعیف شوند.