قیمت طلا زیر ۳,۳۰۰ دلار در معرض فشار قرار دارد
قیمت طلا پس از رشد مختصر در جلسه آسیایی، کاهش یافت و هماکنون در نزدیکی سطح ۳,۳۰۰ دلار معامله میشود که به پایینترین سطح هفتگی روز قبل نزدیک است.
آمار اقتصادی بهتر از حد انتظار آمریکا که سهشنبه منتشر شد، ترسهای رکود را کاهش داد و دلار آمریکا را به دومین روز متوالی خریداران جذب کرد؛ اتفاقی که به نوبه خود به تضعیف این کالا انجامید.
علاوه بر این، فضای مثبت ریسکپذیری عاملی دیگر برای فشار به فلز گرانبهای امن بود.
با این حال، ابهامات پیرامون تعرفههای تجاری دونالد ترامپ رئیسجمهور آمریکا و همچنین ریسکهای ژئوپلیتیک باید مانع خوشبینی کامل بازار شود.
همچنین نگرانیها از وخامت وضعیت مالی دولت آمریکا و شرطبندیها درباره کاهش بیشتر نرخهای بهره توسط فدرالرزرو در سال ۲۰۲۵ باید از افزایش معنادار دلار جلوگیری کند.
بر اساس گزارش اداره آمار آمریکا، سفارشات کالاهای بادوام در ماه آوریل با ۶.۳ درصد کاهش مواجه شد که پس از رشد ۷.۶ درصدی (اصلاحشده از ۹.۲ درصد) ماه قبل، تغییر قابلتوجهی بود اما بهتر از انتظار بازار برای افت ۷.۹ درصد عمل کرد.
سفارشات بدون احتساب بخش حملونقل نیز در ماه مذکور ۰.۲ درصد رشد کرد.
شاخص اعتماد مصرفکننده کنفرانس برد آمریکا پس از کاهش مداوم از دسامبر ۲۰۲۴، با جهشی قابلتوجه به ۹۸ واحد در ماه مه رسید؛ افزایشی ۱۲.۳ واحدی نسبت به ۸۵.۷ در آوریل که بزرگترین رشد ماهانه طی چهار سال اخیر بود و چشمانداز اقتصاد و بازار کار را بهبود بخشید.
دونالد ترامپ تصمیم گرفت تعرفههای ۵۰ درصدی پیشنهادی بر واردات از اتحادیه اروپا را از اول ژوئن به نهم جولای موکول کند که تا حدی به بازارها مهلت داد و در عین حال روی قیمت طلا فشار آورد.
با این حال، سرمایهگذاران همچنان در سایه ابهامات تجاری آمریکا-چین، نگرانیها از بدتر شدن شرایط مالی دولت و ریسکهای ژئوپلیتیک در حالت احتیاط باقی ماندهاند.
از سوی دیگر، معاملهگران احتمال حداقل دو مرحله کاهش ۲۵ واحدی نرخ بهره فدرالرزرو در سال ۲۰۲۵ را قیمتگذاری کردهاند؛ شرطبندیهایی که با نشانههایی از کاهش فشارهای تورمی تقویت شدهاند.
علاوه بر این، انتظار میرود طرح موسوم به «لایحه بزرگ و زیبا» ترامپ، در صورت تصویب در سنا، کسری بودجه آمریکا را سریعتر از پیشبینیها افزایش دهد و مانعی دیگر بر سر راه تقویت دلار باشد.
در صحنه ژئوپلیتیک، ترامپ روز سهشنبه گفت ولادیمیر پوتین با امتناع از مذاکرات آتشبس با اوکراین در حال بازی با آتش است؛ اظهارنظری که پس از مرگبارترین حملات پهپادی و موشکی روسیه به اوکراین از آغاز تهاجم در فوریه ۲۰۲۲ مطرح شد.
همچنین یک مقام اسرائیلی ادعاها درباره توافق حماس با آتشبس جدید پیشنهادی آمریکا را رد کرد.
معاملهگران اکنون به انتشار صورتجلسه نشست کمیته بازار باز فدرال (FOMC) برای یافتن سرنخهایی درباره مسیر آینده کاهش نرخ توجه دارند؛ رویدادی که تأثیر مهمی بر دلار و انگیزهای معنادار برای فلز صفربهره ارائه خواهد کرد.
در تقویم اقتصادی این هفته آمریکا، گزارش اولیه GDP سهماهه اول و شاخص قیمت مخارج مصرف شخصی (PCE) بهترتیب در روزهای پنجشنبه و جمعه منتشر خواهند شد.
از منظر تکنیکال، شکست شبانه خط روند صعودی کوتاهمدت بهعنوان محرکی برای معاملهگران نزولی تلقی شد.
ادامه فروش زیر میانگین متحرک ساده ۲۰۰ دوره و تثبیت زیر سطح ۳,۳۰۰ دلار، فشار نزولی را تأیید خواهد کرد.
با این حال، نوسانگرها در نمودار روزانه—اگرچه در حال از دست دادن شتاب هستند—هنوز چشمانداز نزولی را تأیید نکردهاند. بنابراین، هر افت بعدی ممکن است خریدارانی را جذب کرده و حمایت مناسبی در محدوده افقی ۳,۲۵۰-۳,۲۴۵ دلار ایجاد کند.
این محدوده میتواند نقطه محوری باشد که در صورت شکستهشدن، زمینه را برای حرکت نزولی بیشتر در کوتاهمدت فراهم میکند.
در سمت صعودی، عبور از اوج جلسه آسیایی در حوالی ۳,۳۱۵-۳,۳۱۶ دلار با مانعی نزدیک ۳,۳۴۰-۳,۳۴۵ دلار مواجه است؛ محدودهای که با نقطه شکست خط روند همراستاست.
عبور پایدار از این سطح میتواند با پوشش موقعیتهای شورت، قیمت طلا را به بیش از دو هفته اوج خود در حوالی ۳,۳۶۵-۳,۳۶۶ دلار که جمعه قبل لمس شد، برساند.
حرکت بعدی صعودی باید اجازه دهد جفت XAU/USD سطح ۳,۴۰۰ دلار را پس بگیرد و تا مقاومت بعدی در حوالی ۳,۴۶۵-۳,۴۷۰ دلار صعود کند.