تحلیل انس طلا (XAUUSD)

در روزهای اخیر انس طلا در واکنش به مجموعه‌ای از داده‌های اقتصادی و فضای سیاسی مبهم، نوسانات قابل‌ توجهی را تجربه کرده است. قیمت اونس جهانی پس از برخورد به ناحیه حمایتی ۳۳۴۳ دلار و بازگشت از این سطح تا نزدیکی مقاومت ۳۴۰۰ دلار پیش رفت؛ اما در ادامه با فشار فروش مجدد مواجه شد و تا محدوده ۳۳۵۰ دلار اصلاح کرد. بازار همچنان در فضای رنج و بلاتکلیفی قرار دارد و به‌ دنبال محرکی قوی برای خروج از این وضعیت است.

در حالی که انس طلا با نوساناتی چشمگیر دست و پنجه نرم می‌کند، سخنرانی اخیر جروم پاول در واشنگتن هیچ اشاره مستقیمی به تغییر سیاست‌های نرخ بهره یا شرایط اقتصادی نداشت. شاخص ISM بخش تولیدی ماه مه با ۴۸.۵ کمتر از پیش‌ بینی ۴۹.۳ و نشان‌ دهنده ادامه روند انقباضی در بخش تولید است. داده فرصت‌های شغلی JOLTS امروز منتشر می‌شود که پیش‌ بینی کاهش اندکی در آن وجود دارد. این داده‌ها می‌توانند در کوتاه‌ مدت روند شاخص دلار را متاثر کنند، در حالی که سرمایه‌ گذاران منتظر تصمیمات مهم نشست فدرال رزرو در نیمه ماه ژوئن هستند. از سوی دیگر، تحولات اوکراین و روسیه، به ویژه حمله اخیر اوکراین به پایگاه هوایی روسیه و مذاکرات صلح استانبول، فضا را برای نوسانات بیشتر در بازار طلا فراهم کرده است.

انس طلا در شروع هفته جاری با افزایش تنش‌های ژئوپلیتیکی از جمله حمله اوکراین به یک پایگاه هوایی مهم روسیه، توانست رالی قابل توجهی را آغاز کند. این رالی از حمایت 3283 دلار آغاز شد و تا محدوده 3355 دلار پیش رفت. اما تمرکز بازار همچنان بر عوامل بنیادی باقی مانده؛ به‌ ویژه سخنرانی امروز پاول و داده‌های تولیدی ISM که می‌توانند مسیر نرخ بهره و دلار را تحت تأثیر قرار دهند. در چنین شرایطی تحلیل تکنیکال و بنیادی طلا در کنار یکدیگر می‌توانند تصویری روشن‌تر از مسیر پیش‌ روی اونس جهانی ارائه دهند.

بازار انس طلا همچنان در وضعیت شکننده‌ای قرار دارد؛ محدوده‌ کلیدی 3295 دلار که پیش‌ تر به‌ عنوان حمایت مهم عمل کرده بود، بار دیگر نقش حمایتی خود را نشان داد و قیمت پس از لمس این سطح، مجددا توانست به بالای 3320 دلار بازگردد. این بازگشت می‌تواند نشانه‌ای از تقویت خریداران در این ناحیه باشد. با این حال، نگاه‌ها امروز به انتشار صورت‌ جلسه نشست اخیر فدرال رزرو ( FOMC Meeting Minutes ) دوخته شده است؛ داده‌ای که پتانسیل ایجاد نوسانات چشم‌ گیر در بازار را دارد. از سوی دیگر معامله‌ گران خود را برای موجی از داده‌های کلان اقتصادی در پایان ماه مه آماده می‌کنند؛ از جمله گزارش مهم تولید ناخالص داخلی ( GDP )، شاخص هزینه مصرف شخصی ( PCE ) و آمار مطالبات بیکاری. این داده‌ها می‌توانند تصویر شفاف‌ تری از مسیر آینده سیاست‌ گذاری پولی ارائه دهند و نقش مهمی در تعیین مسیر بعدی طلا ایفا کنند.

طلا در آخرین روز معاملاتی هفته نیز، همچنان درگیر با نواحی مقاومتی کلیدی است. پس از جهش از سطح حمایتی ۳۲۹۵ دلار قیمت تا حوالی ۳۳۴۵ دلار بالا رفت و اکنون در محدوده ۳۳۲۷ دلار معامله می‌شود. در حالی‌ که بازار در آستانه سطح روانی ۳۴۰۰ دلار قرار دارد، نشانه‌هایی از ضعف موقت در قدرت خریداران مشاهده می‌شود. حال باید دید که این سطح مهم به‌ عنوان سکوی پرتابی برای حرکت بعدی عمل می‌کند یا سقفی محکم برای اصلاح قیمت خواهد بود.

در ادامه‌ی حرکت صعودی اخیر، انس طلا حالا در سطوح نزدیک به ۳۳۰۰ دلار در حال نوسان است؛ جایی که نگرانی‌ها از رکود تورمی، ضعف تقاضا در بازار اوراق قرضه آمریکا و ابهام در آینده سیاست‌ های مالی، فضای امن‌ تری برای دارایی‌هایی مانند طلا فراهم کرده‌اند. کارشناسان اقتصادی هشدار می‌دهند که برنامه‌های مالیاتی پیشنهادی نظیر طرح کاهش مالیات ترامپ می‌توانند بار مالی تازه‌ای بر دوش بودجه ایالات متحده بگذارند و اعتماد به دلار را تضعیف کنند.

پس از یک هفته پر تنش از نظر اقتصادی و سیاسی، انس طلا حالا از محدوده‌ های مقاومتی کلیدی عبور کرده و به آستانه سطوح بالاتر وارد شده است. انتشار داده‌های نا امید کننده از شاخص‌ های مصرف‌ کننده در آمریکا و فضای مه‌ آلود سیاست‌ های پولی، همچنان جهت حرکت بازار را در حالت تعلیق نگه داشته‌اند. در بعد ژئوپلیتیکی، توافق موقت چین و آمریکا گرچه از بار روانی بازار کاسته، اما تردید ها نسبت به اثر گذاری عملی آن بر اقتصاد چین ادامه دارد. در این شرایط، رفتار طلا در برابر مقاومت‌ های بعدی و احتمال تثبیت در این نواحی، محور تحلیل امروز ماست.

بازار انس جهانی طلا در روزهای اخیر شاهد تحرکات قابل توجهی بوده است که ناشی از ترکیبی از داده‌های اقتصادی تازه منتشر شده و واکنش‌ های تکنیکالی در سطوح حساس قیمتی است. در حالی که فشارهای تورمی در آمریکا کاهش یافته و مصرف‌ کنندگان با احتیاط بیشتری عمل می‌کنند، قیمت طلا نیز پس از عبور از حمایت‌ های مهم، در تلاش برای تثبیت و بازیابی موقعیت خود است. در ادامه، با بررسی جدیدترین داده‌های اقتصادی، تحلیل تکنیکال به‌ روز شده و سناریوهای محتمل پیش‌ رو تصویر دقیق‌ تری از روند آینده انس جهانی طلا ارائه خواهد شد.

بازار انس طلا هفته را با فشار فروش ادامه داده و سر انجام یکی از حمایت‌ های مهم خود در ناحیه ۳۲۰۰ دلار را از دست داده است. با این حال حرکت قیمت تا محدوده ۳۱۲۷ دلار همراه با واکنش‌هایی مثبت بوده، اما ساختار کلی بازار همچنان در اختیار فروشندگان باقی مانده است. در شرایطی که معامله‌ گران در انتظار انتشار داده‌های مهم اقتصادی امروز از آمریکا هستند، فضای احتیاط و نوسانات محدود ممکن است جای خود را به تحرکات شدیدتر بدهد. در ادامه با بررسی تحولات بنیادی جدید، وضعیت تکنیکال قیمت و سناریوهای پیش‌ رو، چشم‌ اندازی دقیق‌ تر از آینده انس جهانی طلا ترسیم خواهیم کرد.

بازار انس طلا هفته را با نوسانات محدود و در چارچوبی محتاطانه ادامه می‌دهد. روند قیمتی انس جهانی بیشتر به رنج‌ زنی میان نواحی ۳۲۰۰ تا ۳۳۰۰ دلار محدود شده است. تمایلات بازار نسبت به آینده نرخ بهره در آمریکا، همچنان یکی از مهم‌ترین عوامل جهت‌ دهنده به مسیر طلا محسوب می‌شود. از سوی دیگر، بهبود نسبی در فضای ریسک‌ پذیری جهانی و کاهش تنش‌های تجاری میان آمریکا و چین، تقاضا برای دارایی‌ های امن را تحت فشار گذاشته است. در ادامه، با بررسی دقیق‌ تر آخرین تحولات بنیادی ، وضعیت تکنیکال بازار و سناریوهای پیش‌ رو، تصویر روشن‌تری از موقعیت فعلی طلا ترسیم خواهیم کرد.